Owen vient dans une petite ville du Mississippi pour licencier des cheminots. Il s'installe dans une pension de famille. La fille de la famille est une jeune femme très désirable. Mais sa mère veut la marier à un quinquagénaire peu séduisant.

Un ouvrier américain est accusé de sabotage dans son usine et poursuivi par les forces de l'ordre. Il tente de retrouver le vrai coupable.

Nick et Nora Charles, deux détectives, enquêtent sur la mort d'un jockey et d'un bookmaker. Pour démasquer les coupables, ils doivent infiltrer le monde sulfureux des courses et des paris. Ils ne tardent pas à y découvrir la pratique du racket.