Gigot est un clochard muet, un peu déficient mental, qui aime à suivre les enterrements. On se moque de lui. Mais Gigot a grand coeur et un jour il recueille une prostituée et sa fille dans le petit sous-sol de la pension où il est portier.

A la suite d'un accident, Toulouse Lautrec est resté infirme. Il noie son chagrin d'être mal-formé dans l'alcool. Et il peint. Il aime trouver ses sujets au cabaret le Moulin-Rouge qu'il fréquente assidûment. Il devient l'ami des vedettes.